Huang mendirikan NVIDIA bersama Chris Malachowsky dan Curtis Priem, keduanya adalah teknisi senior yang sudah berpengalaman di sektor teknologi. Ketiganya sepakat mendirikan perusahaan setelah bertemu pada sebuah restoran.
Saat itu, ketiga percaya bahwa arah pergerakan teknologi komputer akan berputar pada pemutakhiran komputer yang mampu memproses dengan cepat, seperti komputer-komputer berbasis grafis.
Perlu diingat, komputer yang digunakan untuk tujuan umum, memiliki performa yang berbeda dengan komputer-komputer khusus yang didesain untuk aktivitas berat penuh grafis atau gambar.
Di saat yang bersamaan, ketiganya menyadari juga bahwa video games adalah salah satu segmen teknologi dengan sistem komputasi yang masih sangat menantang saat itu, namun potensi pertumbuhan bisnisnya sangat besar di masa depan.
Berangkat dari observasi tersebut, ketiganya mendirikan NVIDIA dengan modal USD40.000 yang diambil dari rekening masing-masing. Begitu beroperasi, perusahaan langsung menyasar segmen video games sebagai target riset dan pengembangannya.