TIM RISET IDX CHANNEL
Rotasi, Bukan Sekadar Bertahan
Kiwoom menegaskan, strategi buy and hold tradisional berpotensi tergerus inflasi dan volatilitas. Tahun Kuda Api disebut sebagai era rotasi sektor yang sangat cepat, sehingga pendekatan active rebalancing dan momentum play menjadi kunci.
“Dalam Tahun Kuda Api, diam justru menjadi risiko terbesar. Bergerak cepat, atau kita akan terseret oleh derasnya laju pasar,” tulis riset tersebut.
Sektor berbasis ekspansi dan skalabilitas tinggi dinilai menjadi katalis utama. Tema digital ecosystem, infrastruktur digital, hingga eksposur artificial intelligence (AI) dipandang sebagai representasi sinergi “kayu menjadi bahan bakar api”, yakni fase pertumbuhan agresif berbasis narasi masa depan.
Di sisi lain, sektor dengan visibilitas kinerja instan dan dukungan makro kuat juga disorot. Mulai dari transisi energi dan hilirisasi, komoditas bernuansa geopolitik, industri berbelanja modal besar (high capex), hingga emiten yang menjadi proksi agenda strategis nasional.
Namun, Kiwoom mengingatkan risiko overheat. Karakter api memang mendorong return cepat, tetapi juga rawan jenuh beli dan koreksi tajam. Disiplin take profit dan manajemen volatilitas menjadi keharusan.
